山洞内住着 张无忌(苏有朋 饰)、谢逊、 赵敏(贾静雯 饰)、蛛儿、 小昭(陈秀丽 饰)、 周芷若(高圆圆 饰)等人，张无忌依诺给赵敏看屠龙刀，赵敏说看刀只是借口，张无忌不明所以，赵敏责他其笨如牛，张无忌恍然她要跟在自己身边，惊喜万分。远处的周芷若看见二人卿卿我我，妒恨交集。

就在张无忌赵敏二人陷入激情的情绪中时传来急促肃杀的鼓声……波斯使者抓到了金花婆婆，意欲火烧，小昭恳求张无忌救金花婆婆，众人遂联手救了金花婆婆。到此时；金花婆婆正式承认明教四大护法之一“紫衫龙王”身分，并与小昭相认。

原来小昭奉母之命混进光明顶，目的是在盗取乾坤大挪移的心法。一直在旁矛盾的周芷若陷入恍惚，朦胧中见师父灭绝师太逼她夺倚天剑屠龙刀，一时承受不了的周芷若狂奔而出。一路狂奔为波斯使者擒住。波斯使者以周芷若为要胁，谢逊猜测波斯明教夺大挪移心法，无非为吞并中土明教。

金花婆婆决定与对方谈判，愿随返波斯，使者乃放走周芷若。