相府杀手冲出围攻济公(张默 饰)，秦公子(李立 饰)趁其不备，将污秽之物倒在济公身上，济公顿时僵住，被乱刀砍倒。偷看的宋高宗大惊。天空出现声音，请秦桧(张国立 饰)施舍自己的贪婪、奸佞和阴险，秦桧不肯，声音远去，秦桧再转身看地上的济公，竟只剩下一件破袈裟。

高宗现身责问，秦桧以金宋‘不可无故还相’的约定相威胁，高宗只好作罢。钱英(张澜澜 饰)精心照顾受伤的黄捕头，在济公的点拨下，钱英认识到黄捕头对自己的情意。济公写下休书，希望钱英珍惜属于自己的幸福。秦桧亲上灵隐寺向慧远要人，慧远镇心静坐，从容对答，令秦桧恼怒而退。

但广亮担心济公再外出惹事，命他留寺静心。岳飞旧部施全刺秦失败，秦桧大怒，亲自带人，趁济公不在，强行霸占岳宅。再说，大仙翁与七位师弟共炼三昧真火终于成功，八魔决定下山找济公一雪前耻。