公安局。夏云和彭光勇讨论，虽然破获了谢其庸(王奎荣 饰)的特务小组，但因为江晓琴带着胶卷消失，现在仍然处于僵局。彭光勇指出，现在一方面需要继续查找江晓琴下落，另一方面也应该同时着手调查“黑熊”。夏云有些怀疑谢其庸对黑熊的描述也许有偏差，从目前局势看，江晓琴就是黑熊仍然可能。

如果江晓琴就是黑熊，那么两条线索就并为一条了。因此，决定自己对谢其庸再次审问，研究过去档案，而让周大年继续追踪江晓琴。彭光勇同意夏云的计划，并说会和香港方面沟通，让其帮忙调查黑熊。夏云遂提出自己前往香港，和罗军直接配合寻找线索，周大年反对，彭光勇鉴于夏云曾在香港工作的经历，同意夏云的请求。

公安局的门口，夏云告诉汪卫明(任泉 饰)，自己会立即动身去香港。汪卫明却说周大年的说法是对的，夏云的确没必要去香港，自己知道夏云另有动机，劝她不要犯错误。夏云说此行目的是弄清“黑熊”和胶卷出境的通道，如果有机会当然也会顺便查找梁婷婷哥哥下落。

汪卫明还是反对，警告夏云主次不分。夏云一意孤行，汪卫明无奈，只好答应帮忙保密此额外的动机。香港，夏云把梁婷婷哥哥的那封信交给罗军，罗军答应帮忙，同时说会立即动手查找“黑熊”的线索。夏云感谢，罗军要求夏云注意安全，并交给她一支手枪。

咖啡馆，罗军和陈威廉见面，陈威廉告知，自己打探的结果是，台湾方面对黑熊的口风极紧，甚至都不能确认是否真有黑熊存在。香港一棚户区，夏云按照罗军提供的地址来到，下了出租车后走进一条幽暗的小巷，却发现已经有人在背后跟踪。

夏云进门上楼，在楼梯拐角处试了试房门，房门并未上锁，夏云继续上楼来到目的地，进门后发现已经人去楼空，同时还从窗口看到下面小巷中的跟踪特务。夏云准备立即离开，两个特务已经冲进房间，夏云开枪射击，击倒二人。

小巷中的特务留下两人，其余的冲上楼梯。夏云跑到楼梯拐角处，进了那个房门虚掩的房间，从窗口跳下到了小巷中，却被两名特务按住。夏云施展拳脚将两名特务打倒在地，冲出了小巷。郊区村里，汪卫明和助手来到理发匠家，助手进去查看理发匠的房间，汪卫明在门口询问几个邻居。

邻居告知，理发匠平日与人并无冤仇，且成份毫无问题，孤苦伶仃。助手出来报告，房间内未发现可疑之处。汪卫明和助手再次进入房间查看，一无所获。