王一民(陆毅 饰)潜入塞上萧被日本人软禁的小楼，想救他出来，塞上萧拒绝，并要王一民把和柳絮飞(许还幻 饰)订婚的戒指还给柳絮飞，让她不要再等他。王一民对塞上萧反常的举动感到不解，却找不到理由。卢运启(樊志起 饰)在报上看到塞上萧变节，不想自己的剧院上演汉奸戏，便将剧团解散。

剧团的何亦萍(杨奇鸣 饰)是哈尔滨城防司令的儿子，见卢老爷解散剧团，提出自己接管剧团。何亦萍垂延柳絮飞的美貌已久，对塞上萧的遭遇幸灾乐祸。柳絮飞不信塞上萧真的答应给日本人写汉奸戏，觉得背后一定另有隐情。何亦萍却说事实就是塞上萧变成汉奸了，然后又说起自己之所以接管剧团就是因为柳絮飞。

王一民觉得何亦萍接手北方剧团背后有日本人。小原拿着关静娴(隋俊波 饰)的照片给冯智辩认，冯智告知日本人关静娴就是省委联络员。晚上冯智做恶梦，梦见王一民拿枪对着自己，冯智惊醒。柳絮飞告诉何亦萍，自己要走了。何亦萍要求柳絮飞不要走，说自己心里一直有她，并说塞上萧答应给日本人写剧本没骨气。

刘勃(陈昊 饰)上次从剧院匆忙逃离，将一张关静娴的照片忘在剧场住处，因此趁晚上偷偷寻找，被何亦萍看到。关静娴和王一民接头，王一民觉得塞上萧答应写汉奸剧本这很不正常。卢秋影(李小冉 饰)来到关静娴住处，给关静娴换药。刘勃告诉王一民自己去剧院寻找照片的事，王一民立刻觉得危险来临，要大家迅速离开住处。

果然，因为何亦萍一路尾随刘勃，跟着找到关静娴住处，何亦萍通知宪兵队抓捕。王一民、关静娴、刘勃、卢秋影趁乱逃出，关静娴住到卢秋影家，两人谈心。何亦萍和塞上萧谈汉奸剧本，小原对何亦萍很满意，并特别交代何亦萍关注卢守全(梁大维 饰)，一定要他演戏。

王一民和李汉超说起塞上萧和五一游行的事，李汉超很有信心。何亦萍在跟剧院同事说戏，王一民来找柳絮飞，两人说彩排塞上萧剧本的事，王一民说何亦萍拿了日本人的钱，给日本人办事。何亦萍坚决否认。王一民送柳絮飞离开哈尔滨去北平。